Tantangan underwriting pasar usaha kecil dan menengah (UKM) didokumentasikan dengan baik: Harapan hidup UKM yang menantang dan margin yang tipis membuat efisiensi penetapan harga menjadi penting dan sulit. Metode underwriting tradisional mahal dan lambat di pasar di mana volume adalah kunci dan gelombang perubahan berdampak pada risiko.

UKM biasanya berperilaku seperti konsumen yang menginginkan cakupan yang cepat dan nyaman dengan biaya rendah. Untuk memenuhi tuntutan ini, sebagian besar underwriter dipaksa untuk menilai risiko berdasarkan statistik yang luas seperti sektor dan omset yang dikumpulkan setiap tahun, sehingga sangat sedikit perbedaan antara profil risiko.

Ini sangat tidak efektif ketika mengasuransikan bisnis usaha mikro dan pekerja pertunjukan, di mana profil risiko bahkan lebih kompleks, bergerak cepat, dan kabur. Tantangan-tantangan ini telah diperparah oleh pandemi global: tekanan harga telah meningkat, usaha kecil akan bangkrut pada tingkat yang lebih cepat, dan profil bisnis telah berubah sedemikian rupa sehingga penilaian risiko apa pun yang dilakukan 12 bulan lalu menjadi tidak berarti. Metode underwriting tradisional sebelum pandemi sekarang mencapai batasnya.

Mengingat tantangan ini, perusahaan asuransi komersial mungkin mempertanyakan apakah segmen ini masih layak diprioritaskan. Salah satu pilihan adalah menghindarinya sama sekali dan fokus pada mengasuransikan kebutuhan perusahaan besar. Namun, tidak hanya strategi defensif seperti itu mengecualikan pasar yang luas; itu juga memperpanjang tantangan yang tak terhindarkan karena bisnis besar sedang mengalami perubahan serupa, meskipun dengan kecepatan yang kurang spektakuler.

Pilihan alternatif bagi perusahaan asuransi adalah memikirkan kembali bagaimana mereka melayani pasar ini dan mendahului perubahan permanen dalam kebutuhan asuransi. Seperti semua industri, asuransi sedang melalui proses evolusinya sendiri. Mereka yang beradaptasi akan berhasil; yang tidak akan tertinggal.

Oleh karena itu, para pemimpin secara proaktif harus bertanya pada diri mereka sendiri pertanyaan-pertanyaan strategis utama: Apakah metode underwriting tradisional masih relevan untuk gelombang baru UKM? Apakah kami menawarkan produk yang cukup gesit untuk fleksibel dengan bisnis yang bergerak cepat? Akankah eksekutif yang paham teknologi memiliki harapan yang berbeda untuk jenis asuransi yang mereka beli?

Analisis Lanjutan: Underwriting Cocok untuk Dunia Baru

Bagi perusahaan asuransi yang mengambil opsi kedua dan memposisikan diri mereka untuk pemulihan UKM, kami percaya bahwa—lebih dari sebelumnya—keberhasilan di bidang ini membutuhkan fokus tanpa henti pada tiga bidang utama, data on-demand berkualitas tinggi; wawasan pembeda risiko; dan kenyamanan pelanggan serta harga yang kompetitif.

Konflik yang melekat dalam underwriting tradisional adalah bahwa perbaikan di dua bidang pertama segera berkompromi dengan yang ketiga. Tapi bagaimana jika ada metode yang bisa mencapai ketiganya secara bersamaan?

Munculnya underwriting berbasis data canggih, berdasarkan analitik prediktif dan kecerdasan buatan, memungkinkan perusahaan asuransi melakukan hal itu. Underwriting berbasis data bekerja dengan mengumpulkan sejumlah besar data eksternal dan internal untuk membangun profil risiko yang canggih dan real-time dalam hitungan menit.

Hal ini pada gilirannya memungkinkan underwriter untuk membuat keputusan terkini dan kompetitif yang secara akurat mencerminkan risiko daripada mengandalkan serangkaian klasifikasi risiko yang tumpul. Pendekatan ini meningkatkan kinerja di masing-masing dari tiga bidang inti:

On-demand data berkualitas tinggi: Menurut penelitian Accenture, 15%‒20% data utama dari agen atau pelanggan salah. Analitik tingkat lanjut menghindari risiko kesalahan manusia dengan mengakses data secara instan dari berbagai sumber, termasuk data publik, kepemilikan, tidak jelas, dan historis. Ini termasuk key risk indicators seperti demografi, tingkat kejahatan, sentimen karyawan, sentimen media sosial, dan ratusan karakteristik lain yang dapat sangat memprediksi kerugian. Data dapat diakses hampir seketika, memungkinkan underwriter untuk melacak profil risiko yang berubah dari masing-masing polis dan seluruh portofolio sepanjang siklus hidup polis.

Insight pembeda risiko: Analisis perilaku canggih dan algoritme pembelajaran mesin diterapkan pada data untuk memberikan profil risiko prediktif yang holistik secara real-time untuk bisnis apa pun. Proses ini mengungkapkan bahwa risiko yang melekat pada dua bisnis yang tampaknya serupa tiba-tiba terlihat sangat berbeda.

Kenyamanan pelanggan dan harga yang kompetitif: Dilakukan dan terstruktur dengan benar, proses peninjauan dapat dilakukan hanya dengan dua informasi: nama dan alamat bisnis. Underwriting otomatis dengan sentuhan rendah ini memantau dan mengadaptasi perubahan profil risiko dengan sangat sedikit masukan yang diperlukan dari pelanggan. Sementara itu, penetapan harga tetap kompetitif karena penilaian risiko yang akurat daripada tekanan penetapan harga yang dibuat-buat. Hasil dari pendekatan ini nyata dan signifikan. Misalnya, mesin penilaian risiko on-demand untuk Kompensasi Pekerja Bisnis Kecil telah terbukti memiliki dampak 2%‒3% pada rasio kerugian bila dikombinasikan dengan model internal.

Dari Underwriter Risiko hingga Mitra Risiko

Selama beberapa tahun terakhir, analitik canggih telah digunakan oleh semakin banyak perusahaan asuransi untuk mendapatkan keunggulan kompetitif. Namun, perubahan monumental yang dipicu oleh pandemi global telah memindahkan tren ini ke titik belok: analitik bukan lagi pilihan tetapi kebutuhan.

Di dunia baru kita dengan model bisnis yang lancar dan variabel risiko yang berfluktuasi, data yang tidak akurat akan menghasilkan hasil yang semakin terlepas dari kenyataan. Selanjutnya, seiring dengan digitalisasi dan modernisasi UKM, kami mengantisipasi bahwa tuntutan dan harapan mereka sebagai pelanggan asuransi juga akan berubah.

Preferensi untuk pengalaman digital sentuhan rendah akan tumbuh, dan pemegang polis yang lebih cerdas akan mencari personalisasi dan fleksibilitas produk yang lebih besar. Sebuah survei oleh McKinsey terhadap UKM di Inggris menunjukkan bahwa 47% responden memprioritaskan fleksibilitas dalam cakupan produk, naik empat poin persentase dalam waktu kurang dari setahun.

Analisis akan berperan dalam memfasilitasi perubahan, menghasilkan gaya produk asuransi yang sepenuhnya baru yang secara otomatis selaras dan bergerak dengan bisnis yang dicakupnya.

Terjemahan bebas dari InsurTechNews.com

Gambar dari InsurTechNews.com

Leave a Reply

Fill in your details below or click an icon to log in:

WordPress.com Logo

You are commenting using your WordPress.com account. Log Out /  Change )

Twitter picture

You are commenting using your Twitter account. Log Out /  Change )

Facebook photo

You are commenting using your Facebook account. Log Out /  Change )

Connecting to %s